Рефинансирование кредита: как рассчитать точку окупаемости

Рефинансирование кредита: замена старого кредита новым, но уже на других условиях. Цель обычно одна: снизить ставку, уменьшить платеж или объединить несколько долгов в один.

В 2024 и начале 2025 года часть заемщиков брала кредиты по высоким ставкам. После этого ставка ЦБ начала снижаться: 24 апреля 2026 года Совет директоров Банка России принял решение установить с 27 апреля ключевую ставку на уровне 14,50% годовых. В базе ключевой ставки ЦБ на 17 июня 2026 года указано то же значение.

Это не значит, что любой старый кредит нужно срочно менять. Но если кредит оформлен по высокой ставке, есть смысл пересчитать условия: сколько осталось заплатить по старому графику и сколько получится по новому.

Опасно смотреть только на ставку. Для решения важнее не «было 28%, стало 20%», а сколько денег уйдет до конца срока с учетом страховки, комиссий и нового графика.

Точка окупаемости показывает, через сколько месяцев экономия на платеже перекроет расходы на рефинансирование.

Формула точки окупаемости:

Точка окупаемости = расходы на переход / ежемесячная экономия

Где:

• ежемесячная экономия = старый платеж − новый платеж;
• расходы на переход = комиссия + новая страховка + оценка залога + госпошлины + другие платежи − возврат части старой страховки.

Рядом стоит посчитать и полную выгоду за оставшийся срок.

Формула чистой выгоды:

Чистая выгода = ежемесячная экономия × оставшиеся месяцы − расходы на переход

Если точка окупаемости получилась 10 месяцев, рефинансирование начнет давать чистую экономию только после 10-го месяца. Если до конца кредита осталось восемь месяцев, переход не окупится.

Для потребительского кредита расходов может почти не быть, если банк не берет комиссию и заемщик не подключает дополнительные услуги. Для ипотеки затрат обычно больше: оценка, страхование, регистрационные действия, иногда нотариус.

На условном примере это может выглядеть так. Осталось выплатить 600 000 ₽ за 36 месяцев.

Экономия в месяц: 24 818 ₽ − 22 298 ₽ = 2520 ₽.

Теперь считаем расходы. Допустим, новая страховка стоит 35 000 ₽, комиссия банка 5000 ₽, а по старой страховке удастся вернуть 12 000 ₽.

Расходы на переход: 35 000 ₽ + 5000 ₽ − 12 000 ₽ = 28 000 ₽.

Точка окупаемости: 28 000 ₽ / 2520 ₽ = примерно 11 месяцев.

Чистая выгода: 2520 ₽ × 36 месяцев − 28 000 ₽ = около 62 720 ₽.

До конца кредита остается 36 месяцев. Значит, после 11-го месяца заемщик выходит в плюс, а за весь оставшийся срок расчетная экономия после вычета расходов составит около 62 720 ₽.

Это условный пример. Точный результат зависит от остатка долга, ставки, срока, графика платежей, страховки и условий конкретного банка.

Рефинансирование часто показывают через снижение ежемесячного платежа. Но платеж можно уменьшить не только ставкой, но и продлением срока.

Возьмем тот же остаток: 600 000 ₽. По старому кредиту осталось 36 месяцев, ставка 28%, платеж около 24 818 ₽. Если новый банк предложит 20%, но растянет срок на 60 месяцев, платеж снизится примерно до 15 896 ₽.

На первый взгляд стало легче: минус почти 9000 ₽ в месяц. Но общая сумма платежей по новому графику будет около 953 780 ₽ против 893 453 ₽ по старому. До учета страховок и комиссий заемщик заплатит примерно на 60 000 ₽ больше.

Поэтому в расчете нужно сравнивать не только платеж, а полную стоимость кредита и итоговую сумму всех будущих выплат.

Читайте также: материал Финуслуг про основные ошибки при рефинансировании кредита.

Чтобы быстро понять, есть ли смысл подавать заявку, сначала посчитайте три показателя.

Если чистая выгода отрицательная, рефинансирование не снижает переплату. Если положительная, проверьте, за счет чего она появилась: из-за реального снижения стоимости кредита или только из-за продления срока.

Перед заявкой можно собрать свои данные в таблицу. Она заменяет быстрый расчет «на глаз» и помогает увидеть расходы, которые не видны в рекламной ставке.

Если по новому кредиту нет графика платежей или ПСК, расчет будет неполным. В этом случае лучше сначала запросить индивидуальные условия и только потом сравнивать варианты.

Для расчета нужны не примерные цифры из рекламы, а данные из документов. Минимум стоит проверить четыре места.

• График платежей по старому кредиту. В нем видны оставшийся срок, платеж и структура выплат;
• Справку об остатке долга. Она нужна, чтобы новый кредит не оказался больше реальной задолженности;
• Индивидуальные условия нового кредита. Там указаны ставка, ПСК, срок, платеж и дополнительные условия;
• Договор страхования и заявление на допуслуги. Они показывают, сколько стоит страховка, можно ли от нее отказаться и как это повлияет на ставку.

Банк России разъясняет правила предоставления дополнительных услуг при потребительском кредите: согласие заемщика на такие услуги должно оформляться отдельно, а кредитор не должен автоматически проставлять отметки за клиента.

В расходы на переход входят не только комиссии банка. Для потребительского кредита список обычно короче, для ипотеки — длиннее.

По страховке есть две разные ситуации. Если вы досрочно закрываете кредит, часть страховой премии можно вернуть за период, когда страхование уже не действует. Банк России указывает, что при полном досрочном исполнении обязательств по потребительскому кредиту заемщику должна быть возвращена страховая премия за вычетом части за время действия страхования.

Если речь об отказе от новой добровольной страховки, действует период охлаждения. Общий минимум по добровольному страхованию составляет 14 календарных дней, но для страховок, связанных с потребительскими кредитами, период охлаждения увеличен до 30 календарных дней. Это правило действует с 21 января 2024 года по Федеральному закону № 359-ФЗ. Конкретный срок и порядок отказа нужно смотреть в договоре и правилах страхования.

Иногда новый кредит выглядит лучше только в рекламе. Перед заявкой проверьте, не попадает ли ваш случай в один из сценариев ниже.

Если хотя бы один пункт совпадает с вашей ситуацией, сначала посчитайте чистую выгоду. Снижение платежа само по себе не доказывает, что кредит стал дешевле.

После расчета можно перейти к сравнению предложений банков. Для темы рефинансирования лучше смотреть не только общую витрину потребительских кредитов, а отдельные предложения именно под рефинансирование.

На момент подготовки материала на странице «Рефинансирование кредитов» Финуслуг отображалось 5 предложений в 4 банках. В карточках стоит сравнивать не только ставку, но и срок, сумму, требования к заемщику, ПСК и дополнительные условия.

Общая витрина потребительских кредитов на Финуслугах шире: на момент подготовки материала там отображалось 465 предложений от 105 банков. Но для решения о рефинансировании сначала полезнее сравнить именно предложения с таким тегом, а уже потом смотреть альтернативные потребительские кредиты.

Итоговые условия банк определяет индивидуально после рассмотрения заявки. Поэтому предварительный расчет из статьи нужен не вместо заявки, а до нее: чтобы понимать, какую ставку, платеж и срок есть смысл считать приемлемыми.

Рефинансирование лучше считать не от ставки, а от точки окупаемости. Сначала определите ежемесячную экономию, затем вычтите все расходы на переход и проверьте, сколько месяцев осталось до конца кредита.

Если расходы окупаются быстро, срок не увеличивается слишком сильно, а ПСК нового кредита ниже, рефинансирование может снизить переплату. Если платеж падает только из-за растянутого срока или дорогой страховки, итоговая сумма выплат может стать выше.

Практический порядок такой: посчитать старый сценарий, запросить новый график и ПСК, добавить расходы на переход, проверить чистую выгоду и только потом сравнивать предложения банков.

Как понять, выгодно ли рефинансирование кредита?

Сравните сумму всех будущих платежей по старому кредиту и по новому. В новый сценарий добавьте страховку, комиссии, оценку, госпошлины и другие расходы. Затем посчитайте точку окупаемости: расходы на переход разделите на ежемесячную экономию.

Какая разница в ставках нужна для рефинансирования?

Универсального порога нет. В практических разборах часто используют ориентир от 1,5-2 п.п., но он не заменяет расчет. При маленьком остатке долга даже разница в несколько пунктов может не покрыть расходы.

Что важнее: ставка или ПСК?

Для сравнения важнее ПСК и график платежей. Ставка показывает только процент по кредиту, а ПСК помогает увидеть стоимость кредита с учетом обязательных платежей. Но даже ПСК нужно смотреть вместе со сроком: длинный срок может снизить платеж и увеличить переплату.

Можно ли вернуть страховку при рефинансировании?

Если старый кредит полностью погашается досрочно, можно претендовать на возврат части страховой премии за неиспользованный период. Условия зависят от договора, вида страховки и того, наступал ли страховой случай. Заявление нужно подавать в банк или страховую, в зависимости от схемы оформления.

Что делать после закрытия старого кредита?

Получите справку о полном погашении и проверьте, что кредит закрыт в личном кабинете или бюро кредитных историй. Это нужно, чтобы не платить два кредита параллельно и не получить просрочку из-за технического остатка долга.