В инвестициях есть два базовых понятия: доходность — это процент прибыли от вложений, и риск — вероятность потерять деньги. Эти понятия связаны простым правилом: чем выше потенциальная прибыль, тем больше рисков. Качественные обучающие материалы честно объясняют связь риска и доходности.

При выборе автора важно не ошибиться. У надежного эксперта есть реальный опыт, подтвержденная репутация и открытые отзывы. Хороший автор ссылается на исследования и статистику, а не на «истории успеха» — и регулярно обновляет материалы.

Мошенники используют стандартные приемы:

• Обещают 100% прибыли без риска.
• Манипулируют: «Вложитесь сейчас, предложение ограничено».
• Не показывают реальные сделки и портфель.
• Требуют большой стартовый взнос без проверки.
• Скрывают комиссии и условия.
• Блокируют вывод денег.
• Зарабатывают на привлечении новых людей — как финансовая пирамида.

Российское законодательство требует тестирования инвесторов для работы со сложными финансовыми инструментами. Такие тесты можно использовать как ориентир для самообразования и выявлять по ним области, где не хватает знаний.

Качественный курс включает ключевые модули: управление рисками и расчет доходности; принципы диверсификации; работу с разными активами — акциями, облигациями, драгметаллами и другими; НДФЛ и налоговые вычеты; психологию инвестора, а также практическую работу в торговых терминалах.

При оценке программ используйте универсальные критерии: изучите состав преподавателей и их профессиональный опыт, проанализируйте учебный план — соответствует ли он личным целям, есть ли практические задания с проверкой куратора.

Бесплатные курсы — это открытые образовательные программы для всех желающих. Перед прохождением все-таки лучше разобраться с базовыми понятиями. Начинающий инвестор должен понимать, что такое риск, доходность и типы активов. Такие курсы дают системные знания без финансовых затрат.

Бесплатные программы часто работают как вводный материал перед платным обучением. Они дополняют книги и подкасты практическими знаниями. Студенты изучают теорию в собственном темпе. Многие курсы включают тесты и практические задания, но обратная связь ограничена или отсутствует.

Путь инвестора

Видеокурс для тех, кто никогда не инвестировал. Научитесь составлять финансовый план и определять риск-профиль. Изучите правильное распределение денег между активами и узнаете, как работать с акциями, облигациями и фондами на Московской бирже. Есть раздел о валютных и драгоценных металлах, отдельно разбираются фьючерсы и опционы. Программа объясняет, как читать отчетность брокера и оплачивать налоги.

Брокер как помощник в торговле

Курс о выборе брокера и начале торговли — критерии и важные пункты договора. Научитесь открывать и выбирать тип счета под конкретные задачи и изучите, как правильно подавать заявки на покупку и продажу активов. Курс объясняет принципы маржинальной торговли и ее риски. Отдельная тема — тестирование неквалифицированных инвесторов и возможности новичков.

Вклады: как сохранить и приумножить сбережения

Базовая программа для выгодного накопления при помощи вкладов. Узнаете, какие есть виды вкладов и их отличия по срокам и ставкам. Изучите возможности пополнения счета и капитализацию процентов, научитесь выбирать вклад под цели: отпуск, подушка безопасности или пенсия.

ИИС: от открытия до прибыли

Подробный рассказ об индивидуальном инвестиционном счете. Узнаете отличия ИИС от обычного брокерского счета, изучите два типа налоговых льгот и их применение. Курс объясняет стратегии инвестирования через ИИС — научитесь выбирать подходящие активы.

Платные курсы — это структурированные программы обучения с поддержкой кураторов. Обычно у них есть преимущества: сопровождение экспертов и практические кейсы.

Деньги делают деньги

Курс для изучения основ инвестирования. Программа включает 10 модулей и 70 уроков — более 12 часов видео. В начале — анализ личного бюджета и финансового планирования. Затем устройство рынка и выбор брокера. Учит работать с акциями, облигациями и фондами, отдельный блок посвящен налогам и ИИС. После каждого модуля — домашнее задание с обратной связью. В комплекте идут шаблоны: финплан, бюджет и анкета риск-профиля.

Построение и управление портфелем: сочетаем классические, дивидендные и волатильные акции грамотно

Практический курс по управлению портфелем акций для начинающих инвесторов. Поможет освоить техники формирования и балансировки портфеля: определить оптимальные точки входа, управлять рисками и применять стратегии хеджирования.

Облигации PRO

Курс для тех, кто уже знаком с рынком облигаций, но хочет получить практические навыки работы с этим долговым инструментом. Научит определять риск-профиль и выстраивать собственную инвестиционную политику, на основе которой можно собрать инвестиционный портфель из облигаций.

Как инвестировать в золото: золотые монеты, слитки, биржевые активы

Всё об инвестициях в золото — особенности, риски и нюансы налогообложения. Курс подробно рассматривает современные инструменты для покупки золота: монеты и слитки, фонды, обезличенные счета и срочные контракты.

YouTube дает возможность учиться наглядно — важно выбирать каналы с регулярным контентом, где авторы объясняют логику своих решений.

Smirnova Capital

Канал посвящен фундаментальному анализу и долгосрочным инвестициям в акции. Автор подробно разбирает компании — показывает финансовые показатели, оценивает перспективы роста и объясняет, почему стоит или не стоит вкладывать деньги. Подходит тем, кто хочет понять, как профессионально оценивать бизнес, а не гадать на графиках — автор без эмоций и паники учит мыслить стратегически.

Рами Зайцман

Здесь есть обзоры рынков с акцентом на события и тренды — как в России, так и в мире. Автор комментирует макроэкономические новости, решения центральных банков, геополитические события и показывает, как это влияет на инвестиционный портфель. Полезно для тех, кто хочет видеть связь между экономикой и ценами на активы. Минус — много информации, нужно фильтровать ее в соответствии со своими целями.

ABETA

Контент в формате интервью и дискуссий с экспертами рынка. Авторы обсуждают конкретные компании, стратегии инвестирования и делятся своими взглядами. Здесь можно услышать разные точки зрения и сформировать собственное мнение. Подходит для тех, кто уже знаком с основами и хочет углубиться в детали. Новичкам без базовых знаний может быть сложно — обсуждения часто касаются специфических тем.

Вредный инвестор

Канал с критическим взглядом на популярные инвестиционные идеи. Автор Назар Щетинин разбирает острые темы, показывает подводные камни и учит осторожности. Помогает разобраться, когда не следует покупать популярные акции, несмотря на панические настроения — и проверять информацию, прежде чем вкладывать деньги.

Классические работы проверены временем и дают глубокое понимание принципов. В отличие от курсов и видео, книги позволяют изучать материал в собственном темпе — можно возвращаться к сложным моментам и делать заметки. Собрали топ-5 книг, которые дают системные знания.

«Разумный инвестор» — Бенджамин Грэм

Классическая работа о стоимостном инвестировании. Грэм объясняет разницу между инвестированием и спекуляциями и учит анализировать компании по финансовым показателям. Книга показывает важность эмоционального контроля при принятии решений — подходит терпеливым инвесторам с долгосрочными целями. Некоторые примеры устарели, но принципы остаются актуальными.

«Случайная прогулка по Уолл-стрит» — Бертон Малкиел

Книга о пассивном инвестировании и эффективности рынков. Малкиел доказывает преимущества индексных фондов над активным управлением. Объясняет, почему большинство управляющих не обгоняют рынок. Автор критикует технический анализ и рыночные пузыри. Подходит сторонникам простых долгосрочных стратегий. Написано доступным языком с юмором.

«Психология инвестиций» — Джон Нофсингер

Работа о влиянии эмоций на инвестиционные решения. Неф анализирует типичные психологические ошибки инвесторов и объясняет, как страх и жадность влияют на доход. Книга учит распознавать собственные поведенческие паттерны — это руководство по правильному мышлению, а не технический учебник. Подходит тем, кому интересна психология инвестирования.

«Руководство разумного инвестора» — Джон Богл

Богл — создатель компании Vanguard и пионер индексного инвестирования. Выступает за минимальные издержки и строгую дисциплину. Критикует частую торговлю и высокие комиссии фондов — и систематизирует принципы простого и честного подхода. Актуальна для тех, кто готов довольствоваться доходностью рынка без попыток ее превзойти.

«Экономист под прикрытием» — Тим Харфорд

Легкая книга о том, как устроена экономика. Харфорд объясняет работу рынков без сложных формул, показывает, что влияет на цены, и как работают спрос и предложение. Подходит, если хотите лучше понимать экономические новости и решения центральных банков — это знание напрямую помогает в инвестировании.

Подкасты и вебинары позволяют учиться по дороге на работу или во время спорта. Формат дает возможность изучать мнения практикующих инвесторов в реальном времени.

Экономика на слух (РЭШ)

Подкаст Российской экономической школы с участием профессоров и журналистов. Темы охватывают макроэкономику, финансы, технологии и глобальные кризисы. Выпуски выходят еженедельно и длятся 40–60 минут. Формат включает аналитику событий, интервью и ответы на вопросы.

InvestFuture IF+ LIVE

Прямые эфиры образовательной платформы с интервью — с экспертами и аналитиками об актуальных проблемах рынка. Основная особенность — ответы на вопросы подписчиков в реальном времени. Трансляции анонсируются заранее, записи сохраняются для просмотра.

Живые трансляции от Школы Московской биржи

Регулярные вебинары от экспертов биржи по разным направлениям. Темы включают фондовый рынок, срочный рынок, драгоценные металлы и налоги. Новые встречи анонсируют с указанием спикеров и расписания — на эфир требуется предварительная регистрация. Есть бесплатные и платные встречи для разного уровня подготовки.

Такие форматы дают возможность обмениваться опытом с практикующими инвесторами в реальном времени. Участники могут задавать вопросы и находить единомышленников.

Сообщества работают по принципу коллективного обсуждения стратегий. Можно получить критику в адрес своей идеи, увидеть чужие ошибки и удачные решения. Важно научиться фильтровать информацию: любое мнение — это не универсальное решение.

Телеграм-сообщество InvestFuture

Медиаканал о деньгах, инвестициях и экономике. Публикует аналитику, новости, идеи и обзоры с рынков. Контент делится на тематические ветки — акции, облигации, криптовалюты. Удобный формат с короткими текстами и графиками для чтения на ходу, есть вебинары и курсы. 

Форум Smart-Lab

Один из крупнейших форумов практикующих инвесторов на русском языке. Включает разделы по акциям, облигациям, алгоритмическому трейдингу и брокерам. Участники публикуют сделки, аналитические материалы и обсуждают стратегии. Форум работает как рыночное зеркало — видно реакции на новости. Можно учиться на чужом опыте и получать обратную связь. Минусы — неоднородный контент и много эмоциональных суждений.

Образование стоит начинать с бесплатных курсов и качественных материалов. Полезно изучить классические книги по инвестированию — это проверенная база знаний. Подписка на тематические сообщества — это возможность общаться с практикующими инвесторами. Если хотите получить более глубокие знания, записывайтесь на платные курсы Школы Московской биржи.